Салт боюнча, арбитраж ар кандай рыноктордо бир эле актив үчүн баа айырмачылыктарын пайдалануу практикасы болуп саналат. Бул крипто менен да жасалат!
Алар киреше сунуш кылуу үчүн иштелип чыкпаса да, криптовалюталар бул үчүн эң сонун курал болушу мүмкүн. Айланада профессионал соодагерлер гана эмес, ошондой эле ал үчүн курулган же салттуу каржыдан импорттолгон платформалар жана ыкмалар да бар. Арбитраж ошол ыкмалардын бири болуп саналат.
Салттуу инвестицияларда бул ар кандай рыноктордо бир эле актив үчүн баанын айырмачылыгынан пайдалануу практикасы. Мисалы, бир компаниянын акциясы бир биржада арзаныраак болсо, экинчисинде кымбатыраак болсо, арбитраждык трейдер акцияны арзан баада сатып алып, пайда табуу үчүн дароо кымбатыраак сатат. Бул процесс рыноктордо бааларды ырааттуу кармоого жардам берет жана ал дээрлик бир убакта сатып алууну жана сатууну камтыгандыктан, аз тобокелдиктүү соода стратегиясы болуп эсептелет.
Биз бул концепцияны кыскача кыскача айта алабыз: арзан сатып ал, кымбат сат — мүмкүн болушунча тезирээк. Албетте, бул криптовалюталарга да тиешелүү. Соодагерлер (же кимдир бирөө, чындап эле) бир алмашуу (борборлоштурулган же борборлоштурулган эмес) төмөн баада белгилүү бир cryptocurrency же Токенди сатып, андан кийин башка бир жогору баада сатуу, баанын айырмачылык пайда.
Арбитраж криптодо кандай иштейт?
Cryptocurrency баалар ликвиддүүлүктүн, соода көлөмүнүн жана аймактык суроо-талаптын айырмачылыктары сыяктуу факторлорго байланыштуу алмашуулардын ортосунда өзгөрүшү мүмкүн. Мисалы, бир биржада белгилүү бир монетага сатып алуучулар же сатуучулар азыраак болсо, анда баа активдүү соодалашкан башка биржага караганда бир аз төмөн же жогору болушу мүмкүн. Кошумча, рыноктун натыйжасыздыгы жана бааны жаңыртуудагы кечигүүлөр да убактылуу баа айырмачылыктарына алып келиши мүмкүн.
Бул баанын айырмачылыктарынан пайдалануу үчүн, трейдер реалдуу убакыт баасын бириктирген инструменттерди же платформаларды колдонуу менен бир нече алмашууларды көзөмөлдөй алат. Бул инструменттер, тактап айтканда, крипто баа агрегаторлору, соода боттору жана арбитраждык платформалар, трейдерге криптовалюттун кайсы бир алмашууда арзаныраак, экинчисинде көбүрөөк сатылып жатканын тез аныктоого мүмкүндүк берет. Тез иш-аракет кылуу менен, соодагер тыйынды арзан баада сатып алып, айырмадан пайда алып, аны кымбат баада сата алат.
Бирок, кол менен арбитраж сейрек кездешет: соодагерлер адатта ботторду (адамдарга караганда тезирээк) алардын атынан соодалашуу үчүн колдонушат. Арбитраж мүмкүнчүлүктөрү, өзгөчө активдүү рыноктордо, абдан тез жабылат, көбүнчө миллисекунддарда жана адамдар аларды кармай алышпайт.
Анын тегерегинде тез сценарий түзүү үчүн, анын жергиликтүү монетасын айталы , GBYTE биржа Ада 6 долларга жана В биржасында 8 долларга сатылууда. Арбитраждык трейдер GBYTEны А биржасынан 6 долларга сатып алып, андан кийин В биржасында 8 долларга сатмак. Бул сценарийде, эгерде соодагер 10 ГБАЙТ сатып алса, алар 60 доллар сарптап, аларды 80 долларга сатышат, транзакция боюнча комиссияларды карап чыгуудан мурун 20 доллар пайда табышат. Чайыңыз, кайталаңыз жана көбүрөөк инвестиция кошуңуз, ошондо киреше көбүрөөк болот.
Кыйынчылыктар жана тобокелдиктер
Албетте, бекер түшкү тамак деген нерсе жок. Криптодо арбитраж кирешелүү болушу мүмкүн, бирок ал карап чыгуу үчүн анча-мынча жылмакай эмес нерселер менен коштолот. Негизги көйгөйлөрдүн бири транзакция акысы болуп саналат. Биржалардын ортосунда тыйындарды жылдырып жатканда, соодагерлер көбүнчө транзакция жана сооданын өзү үчүн акы төлөшү керек. Бул жыйымдар жогору болсо, алар жеп же баанын айырмасынан пайда жок болот. Мындан тышкары, тармак тыгыны каражаттарды которууда кечигүүлөргө алып келиши мүмкүн, ал эми cryptocurrency башка биржага жеткенде, баанын айырмасы эчак эле жабылып калган болушу мүмкүн, эч кандай пайда жок.
Бул, чынында эле, дагы бир тобокелдик: баалардын өзгөрмөлүүлүгү. Cryptocurrency баалар тез, кээде секунданын ичинде өзгөрүшү мүмкүн. Эгер соодагер монеталарын которуу же соодалоо процессинде болуп жатканда базар күтүлбөгөн жерден өзгөрсө, алар күтүлгөндөн төмөн баада сатууга алып келиши мүмкүн, бул жоготууга алып келиши мүмкүн. Кошумчалай кетсек, алмашууга байланыштуу маселелердин келип чыгуу коркунучу бар, мисалы, алып салуу лимиттери, техникалык көйгөйлөр, ал тургай, алмашуу каражаттарын тоңдуруу мүмкүнчүлүгү (эгерде ал борборлоштурулган болсо), мунун баары арбитраждык процессти татаалдаштырат.
Активдүү рыноктордо бул тобокелдикти азайтуу үчүн, арбитраждар (же тагыраак айтканда, алардын боттору) адегенде эки сооданы тең аткарышат, андан кийин биржалардын ортосунда каражаттарды өткөрүп беришет. Ошондуктан, алар ар бир соодадан кийин которуунун кереги жок жана алар бир эле учурда бир нече соодадан топтолгон сумманы которо алышат.
DEX боюнча арбитраж
Борбордон ажыратылган биржаларда (DEXes) арбитраж анын натыйжалуулугуна салым кошуу менен рынокко оң таасирин тийгизиши мүмкүн. Трейдерлер арбитраж менен алектенгенде, алар DEXтердин ортосундагы баанын ажырымын жабууга жардам берип, криптовалютанын баасын биржалар боюнча бирдей кылып натыйжалуу кылат. Бул процесс бардык катышуучулар үчүн бааларды адилеттүү кармап, рынокко пайда алып келет.
Мындан тышкары, борборлоштурулган биржалардагы (DEXes) арбитраж борборлоштурулган биржаларга (CEXes) караганда, өзгөчө ачык-айкындуулук жана колдонуучу көзөмөлү жагынан негизги артыкчылыктарды сунуш кылат. DEXде соодагерлер өз активдеринин сакталышын сактап, борборлоштурулган уюмга ишенүүнүн зарылдыгын жокко чыгарышат, бул CEXesде тобокелчиликке алып келиши мүмкүн. DEXs ошондой эле ачык тармактарда иштешет, бул бардык соода-сатыктардын жана баанын жалпыга ачык болушун камсыздайт, бул ачык-айкындуулукту камсыз кылат жана платформа тарабынан рынокту манипуляциялоо мүмкүнчүлүгүн азайтат.
Арбитраждарга көбүрөөк эркиндикти жана коопсуздукту сунуштап, акчаны алууну токтото турган же жеткиликтүүлүктү чектей турган DEXes боюнча борбордук бийлик жок. Алар канчалык борбордон ажыратылса, колдонуучулар ошончолук көбүрөөк автономияга ээ болушат. Мисалы, , транзакцияны жөнөтүү жана бекитүү ортосунда ортомчулар жок жерде, чындап борбордон ажыратылган платформаларды сунуштайт.
Биздин негизги DEX,, 32 көлмөлөргө (фонд резервдерине) кирүү мүмкүнчүлүгүн камсыз кылат, анда колдонуучулар ликвиддүүлүктү камсыздоочу катары кызмат кылып, сыйлыктарды ала алышат же ар кандай монеталардын ортосунда жөн гана алмаштыра алышат. Арбитраждык соодагерлер аны пайдадан 90% арбитраждык салыкты эске алуу менен колдоно алышат, арбитраждык стимулду өлтүрбөстөн, ликвиддүүлүк провайдерлери (LPs) үчүн көбүрөөк акча табуу үчүн иштелип чыккан.
Жогоруда айтылгандардын бардыгын эске алуу менен, арбитраж теориялык жактан аз тобокелдик стратегия болушу мүмкүн, бирок бул факторлор соодагерлерге бардык чыгымдарды, алмашуу шарттарын жана тобокелдиктерди эсепке алгандан кийин мүмкүн болуучу пайданы тез жана кылдаттык менен эсептеп чыгууну маанилүү кылат. Криптодо ар дайымкыдай эле өзүңүздүн изилдөөңүздү жүргүзүү маанилүү!
